Цивилизация
Перевод средств пенсионного фонда России в коммерческие банки не поможет им преодолеть кризис ликвидности. Такое мнение высказали специалисты Центра экономических исследований Института глобализации и социальных движений (IGSO) в понедельник.
«Временное смягчение положения банков обернется усугублением их финансового состояния и приведет к серьезным затруднениям в выплате пенсий», — предупреждают они.
Однако отечественные банки утверждают, что средства ПФР, подходящие для выдачи долгосрочных кредитов, нужны им как воздух. Иначе из-за ухудшения условий заимствований за рубежом темпы роста кредитования замедлятся, что приведет к снижению скорости роста всей экономики России, предупреждали банкиры на съезде Ассоциации российских банков в начале апреля. «Замедление кредитования неизбежно и пропорционально сократит темпы экономического роста. Это уже происходит», — пугал президент ВТБ 24 Михаил Задорнов. И власти всерьез задумались об этой идее. «Государство может и должно принять меры по стимулированию долгосрочного кредитования», — заявила глава Минэкономразвития Эльвира Набиуллина, выступая на расширенной коллегии Минфина. Тогда же глава правительства Виктор Зубков предложил в качестве источников «длинных» денег пенсионные накопления, а так же «ресурсы Фонда национального благосостояния».
«Российские банки тщательно маскируют свои проблемы, объясняя их исключительно сокращением потока иностранных займов», — не согласны эксперты IGSO.
Проблемы с ликвидностью вызваны не «снижением притока дешевых западных капиталов, а затруднениями в отечественной экономике», говорится в исследовании. До того как из-за невозвратов ипотечных кредитов subprime в США разгорелся финансовый кризис и резко упало доверие банков друг к другу, российские кредитные организации брали займы на Западе под довольно небольшой процент. «Пользуясь высокой нормой прибыли компаний, коммерческие банки России осуществляли спекулятивную кредитную политику, завышая ставку процента в три-пять раз. Переизбыток средств на мировом рынке использовался для получения дешевых кредитов и предоставления их предприятиям и населению по ростовщическим процентам», — отмечает директор IGSO Борис Кагарлицкий. По его словам, наша банковская ставка «оказывалась крупнейшей в мире и нередко превышала 20%». «Огромная ставка процента понижала потребительскую активность, что закладывало фундамент будущих проблем со сбытом товаров. Следующими проигравшими становились малые и средние компании, преимущественно работающие в торговле и сфере услуг.», — добавляет руководитель Центра экономических исследований IGSO Василий Колташов.
Настоящая проблема банков в том, что у них теперь все меньше желающих взять кредиты под высокий процент, а кризис ликвидности грозит из-за увеличивающейся доли невозвращенных долгов, считают в IGSO.
Однако далеко не все эксперты согласны с такой точкой зрения — пока рано говорить о кризисе неплатежей по долгам. «Процент невозвратов у наших банков пока очень небольшой. В основном они проводят взвешенную политику и тщательно оценивают риски», — говорит аналитики ИК «Ак Барс Финанс» Полина Лазич. К тому же задержки платежей уж никак не касаются долгосрочных кредитов, обеспеченных залогом.
Как правило, если проблемы возникают, то с краткосрочными потребительскими займами.
«Если ты связываешься с автокредитованием или с ипотекой, то рассчитываешь свои силы и стараешься сохранить имущество, выступившее залогом», — объясняет точку зрения клиентов банков Лазич.
Поэтому мотивация банков, уговаривающих правительство дать им пенсионные деньги, понятна. «По сути, пенсионные средства — это и есть идеальные длинные деньги», — отмечает директор управления по работе с корпоративными клиентами «ВТБ Управление активами» Сергей Лукин. И если они не решат проблему целиком, то только потому, что «перечень банков, которые могли бы претендовать на эти средства, ограничен». «Сделано это сознательно и намеренно, что сужает эффективность пенсионных средств как инструмента повышения ликвидности», — объясняет Лукин.
