Население снимут с кредитной иглы

В январе кредитный портфель физлиц рос меньшими темпами, чем корпоративный

За январь кредитный портфель предприятий вырос больше, чем объем кредитов гражданам, отчитался ЦБ. Весь 2013 год темпы роста кредитования населения превышали темпы роста кредитного портфеля юрлиц. Население перешло в режим экономии, и рост потребкредитования продолжит замедляться. В этом году он может сравняться с темпом роста корпоративных кредитов, который, напротив, ускорится. Вместе с тем будет расти и просрочка по розничным кредитам.

В январе 2014 года кредитный портфель физических лиц вырос всего на 0,2%, а объем кредитов предприятиям — сразу на 2,8%, свидетельствует статистика ЦБ, опубликованная 11 февраля.

В течение предыдущих 12 месяцев кредитный портфель населения стабильно рос быстрее корпоративного портфеля, в среднем на 0,5–1,5 процентных пункта. В период с января по декабрь 2013 года темпы роста корпоративного кредитования сократились на 0,2% и 0,7% соответственно. В ноябре корпоративный кредитный портфель и портфель кредитов населению выросли одинаково — на 1,6%.

Январскую статистику ЦБ эксперты объясняют в первую очередь резким ослаблением рубля. В январе курс российской валюты начал резко падать, за месяц снизившись примерно на 8%. С начала 2014 года по 29 января регулятор сдвигал границы валютного коридора 18 раз, в совокупности — на 90 копеек, говорилось в сообщении Центробанка от 30 января.

В общем объеме кредитной задолженности предприятий на займы в иностранной валюте приходится 19%, в то время как в задолженности физлиц перед банками кредиты в иностранной валюте занимают лишь 2%, сказал «Газете.Ru» ведущий эксперт Центра структурных исследований Института Гайдара Михаил Хромов.

С учетом этого фактора задолженность корпоративного сектора по банковским кредитам увеличилась примерно на 1,3%,

посчитал он.

Кроме того, население в январе традиционно берет меньше кредитов, «поскольку пик покупок приходится на декабрь», говорит глава направления анализа денежно-кредитной политики, банковской системы и финансовых рынков Центра макроэкономического анализа и краткосрочного прогнозирования Олег Солнцев.

«Даже с поправкой на эти два фактора мы видим, что рост кредитования населения существенно замедлился. Сказалось и то, что банки стали внимательнее относиться к заемщикам и сами заемщики перешли в режим экономии.

«Ситуация в экономике ухудшается. И это не может не сказываться на потребительском оптимизме»,

— указывает Солнцев.

По итогам 2014 года ситуация с кредитным портфелем физлиц будет ухудшаться — темпы роста замедлятся, а доля просрочки будет расти, говорит профессор кафедры фондового рынка и рынка инвестиций Высшей школы экономики Александр Абрамов.

По данным ЦБ на январь, просрочка по розничному портфелю увеличилась на 5,9%, в то время как по корпоративному — выросла на 2,7%.

По итогам 2013 года объем выданных физлицам банковских кредитов вырос на почти на 29%, в 2012 году — почти на 40%. В этом году таких темпов роста вряд ли удастся достичь,

говорят опрошенные «Газетой.Ru» эксперты.

Альфа-банк, к примеру, ожидает, что темпы роста розничного кредитного портфеля замедлятся до 26–27% с 42,8% в прошлом году, сообщил «Прайм» со ссылкой на руководителя блока «Розничный бизнес» Альфа-банка Алексея Коровина.

Он объясняет это снижением спроса на потребительские товары и повышением «сберегательной активности» населения.

«Торможение кредитования физлиц — закономерность. Прошедшие годы кредиты росли бурными темпами — за 40%, поскольку государство делало ставку на стимулирование потребительского спроса для роста экономики. Эта была, на мой взгляд, агрессивная и рискованная политика, — говорит Абрамов.

Он считает, что

доля просрочки по кредитам со стороны населения будет расти из-за ужесточения требований к заемщикам со стороны банков. Это затруднит платежи по текущим кредитам тем людям, которые сидят на «кредитной игле» и живут от кредита до кредита,

прогнозирует Абрамов.

На этом фоне ситуация с корпоративным кредитованием выглядит более благополучно, указывают эксперты.

Пока темп роста задолженности населения по итогам 12 месяцев, по январь 2014 года, составил 27% с поправкой на переоценку. «Тем не менее они в два раза выше, чем годовой рост задолженности корпоративных клиентов — 13%», — говорит Хромов.

Согласно официальному прогнозу ЦБ, который в январе этого года озвучил зампред Банка России Михаил Сухов, рост корпоративного портфеля банков будет выше 10%, а розничного — менее 25%.

По итогам года объемы кредитования корпоративного сектора «будут расти темпами, похожими на темпы роста кредитования населения», то есть в пределах 25%. По итогам года темпы могут сравняться,

не исключает Абрамов. По данным ЦБ, в 2013 году корпоративный кредитный портфель российских банков вырос на 12,7%.

Это может произойти в том числе благодаря намерениям правительства стимулировать экономический рост через поддержку малого и среднего бизнеса. 11 февраля правительство внесло в Госдуму законопроект о создании Агентства кредитных гарантий, которое будет выдавать прямые гарантии по кредитам бизнесу и контргарантии региональным гарантийным фондам. Предполагается, что государство может уже в 2014 году внести в его уставный капитал до 50 млрд руб. из федерального бюджета. Изначально планировалось, что в 2014 году в уставный капитал агентства — 10 млрд руб., еще 20 млрд руб. — в 2015 году. Также правительство одобрило поправки в закон о концессионных соглашениях, благодаря чему к реализации инфраструктурных проектов может быть привлечен малый и средний бизнес. Не исключено, что это повысит спрос на кредиты.

«Пока по корпоративному сектору нельзя ожидать существенного замедления темпов кредитования. Но если экономический рост замедлится еще сильнее, то это произойдет. Но я не стал бы рассматривать это как базовый сценарий», — полагает Абрамов.